TY  - BOOK
AU  - Ayadi,Mohamed
AU  -  Boudhina,Riadh
AU  -  Khallouli,Wajih
AU  -  Sandretto,René
TI  - La contagion de la crise asiatique: dynamiques de court terme et de long terme
PY  - 2006///.
							
N1  - 49
N2  - RésuméDans cet article, nous testons la présence de contagion durant la crise financière asiatique. À cet effet, nous proposons une nouvelle procédure qui consiste à tester la non-linéarité des mécanismes de propagation des chocs estimés à travers un modèle d’interdépendance de long terme. Nous appliquons cette méthodologie aux marchés des dettes souveraines ( spreads) qui mesurent la perception du risque. Nos résultats montrent la contamination de la Malaisie et des Philippines par le phénomène de contagion.Classification JEL: C32; F31; G15; In this paper, we test the presence of contagion during the Asian financial crisis. We propose a new procedure which consists in testing the non-linearity of the mechanisms spreading shocks, estimated with a model of long term interdependence. We apply this methodology to the markets of the sovereign debts ( spreads) which measure perceptions of risk. Our results prove that Malaysia and the Philippines were contaminated by contagion. JEL Classification: C32; F31; G15
UR  - https://shs.cairn.info/revue-economie-internationale-2006-1-page-113?lang=fr&redirect-ssocas=7080
ER  -